Teoria do cisne negro - Black swan theory

Um cisne negro ( Cygnus atratus ) na Austrália

A teoria do cisne negro ou teoria dos eventos do cisne negro é uma metáfora que descreve um evento que vem como uma surpresa, tem um grande efeito e é muitas vezes inadequadamente racionalizado após o fato com o benefício de uma retrospectiva . O termo é baseado em um antigo ditado que diz que os cisnes negros presumidos não existiam - um ditado que foi reinterpretado para ensinar uma lição diferente após o primeiro encontro europeu com eles.

A teoria foi desenvolvida por Nassim Nicholas Taleb para explicar:

  1. O papel desproporcional de eventos raros, difíceis de prever e de alto perfil que estão além do reino das expectativas normais em história, ciência, finanças e tecnologia.
  2. A não computabilidade da probabilidade de eventos raros consequenciais usando métodos científicos (devido à própria natureza das pequenas probabilidades).
  3. Os preconceitos psicológicos que cegam as pessoas, tanto individual quanto coletivamente, para a incerteza e para o enorme papel de um evento raro nos assuntos históricos.

A "teoria do cisne negro" de Taleb refere-se apenas a eventos inesperados de grande magnitude e conseqüência e seu papel dominante na história. Tais eventos, considerados outliers extremos , coletivamente desempenham papéis muito maiores do que as ocorrências regulares. Mais tecnicamente, na monografia científica "Risco Silencioso", Taleb define matematicamente o problema do cisne negro como "decorrente do uso de metaprobabilidade degenerada ".

Fundo

A frase "cisne negro" deriva de uma expressão latina; sua ocorrência mais antiga conhecida é da caracterização do poeta romano Juvenal do século II em sua sátira VI de algo ser " rara avis in terris nigroque simillima cygno " ("uma ave rara nas terras e muito semelhante a um cisne negro"). Quando a frase foi cunhada, presumiu-se que o cisne negro não existia. A importância da metáfora reside em sua analogia com a fragilidade de qualquer sistema de pensamento. Um conjunto de conclusões é potencialmente desfeito uma vez que qualquer um de seus postulados fundamentais seja refutado. Nesse caso, a observação de um único cisne negro seria o desfazer da lógica de qualquer sistema de pensamento, bem como de qualquer raciocínio decorrente dessa lógica subjacente.

A frase de Juvenal foi uma expressão comum na Londres do século 16 como uma declaração de impossibilidade. A expressão londrina deriva da presunção do Velho Mundo de que todos os cisnes devem ser brancos porque todos os registros históricos dos cisnes relataram que eles tinham penas brancas. Nesse contexto, um cisne negro era impossível ou pelo menos inexistente.

No entanto, em 1697, exploradores holandeses liderados por Willem de Vlamingh se tornaram os primeiros europeus a ver cisnes negros , na Austrália Ocidental . O termo subsequentemente metamorfoseado para conotar a ideia de que uma impossibilidade percebida pode mais tarde ser refutada. Taleb observa que, no século 19, John Stuart Mill usou a falácia lógica do cisne negro como um novo termo para identificar a falsificação .

Os eventos do cisne negro foram discutidos por Nassim Nicholas Taleb em seu livro de 2001, Fooled By Randomness , que tratava de eventos financeiros. Seu livro de 2007, The Black Swan, estendeu a metáfora a eventos fora dos mercados financeiros . Taleb considera quase todas as principais descobertas científicas, eventos históricos e realizações artísticas como "cisnes negros" - não previstos e não previstos. Ele dá o surgimento da Internet , do computador pessoal , da Primeira Guerra Mundial , da dissolução da União Soviética e dos ataques de 11 de setembro de 2001 como exemplos de eventos do cisne negro.

Taleb afirma:

O que chamamos aqui de Cisne Negro (e capitalizamos) é um evento com os três atributos a seguir.

Primeiro, é um outlier, pois está fora do reino das expectativas regulares, porque nada no passado pode apontar de forma convincente para sua possibilidade. Em segundo lugar, carrega um 'impacto' extremo. Terceiro, apesar de seu status atípico, a natureza humana nos faz inventar explicações para sua ocorrência após o fato, tornando-a explicável e previsível.

Eu paro e faço um resumo do trio: raridade, 'impacto' extremo e previsibilidade retrospectiva (embora não prospectiva). Um pequeno número de Cisnes Negros explica quase tudo em nosso mundo, desde o sucesso de idéias e religiões à dinâmica de eventos históricos e elementos de nossas próprias vidas pessoais.

Identificando

Com base nos critérios do autor:

  1. O evento é uma surpresa (para o observador).
  2. O evento teve um grande efeito.
  3. Após a primeira ocorrência registrada do evento, ele é racionalizado retrospectivamente, como se pudesse ser esperado; ou seja, os dados relevantes estavam disponíveis, mas não contabilizados nos programas de mitigação de risco. O mesmo se aplica à percepção pessoal dos indivíduos.

De acordo com Taleb, como era de se esperar com grande certeza que uma pandemia global acabaria ocorrendo, a pandemia COVID-19 não é um cisne negro, mas é considerada um cisne branco ; tal evento tem um efeito importante, mas é compatível com propriedades estatísticas.

Lidando com cisnes negros

O objetivo prático do livro de Taleb não é tentar prever eventos que são imprevisíveis, mas construir robustez contra eventos negativos enquanto explora eventos positivos. Taleb afirma que os bancos e empresas comerciais são muito vulneráveis ​​a eventos perigosos do cisne negro e estão expostos a perdas imprevisíveis. No assunto de negócios, e finanças quantitativas em particular, Taleb critica o uso generalizado do modelo de distribuição normal empregado na engenharia financeira , chamando-o de Grande Fraude Intelectual . Taleb elabora o conceito de robustez como um tópico central de seu livro posterior, Antifragile: Things That Gain From Disorder .

Na segunda edição do The Black Swan , Taleb fornece "Dez Princípios para uma Sociedade Robusta do Cisne Negro".

Taleb afirma que um evento cisne negro depende do observador. Por exemplo, o que pode ser uma surpresa do cisne negro para um peru não é uma surpresa do cisne negro para seu açougueiro; portanto, o objetivo deve ser "evitar ser o peru", identificando áreas de vulnerabilidade para "tornar brancos os cisnes negros".

Abordagem epistemológica

O cisne negro de Taleb é diferente das versões filosóficas anteriores do problema, especificamente em epistemologia , pois diz respeito a um fenômeno com propriedades empíricas e estatísticas específicas que ele chama de "o quarto quadrante".

O problema de Taleb é sobre limitações epistêmicas em algumas partes das áreas cobertas na tomada de decisão. Essas limitações são duplas: preconceitos epistêmicos filosóficos (matemáticos) e empíricos (conhecido pelo ser humano). O problema filosófico é sobre a diminuição do conhecimento quando se trata de eventos raros, uma vez que estes não são visíveis em amostras anteriores e, portanto, requerem um forte a priori , ou uma teoria extrapoladora; conseqüentemente, as previsões de eventos dependem cada vez mais de teorias quando sua probabilidade é pequena. No quarto quadrante, o conhecimento é incerto e as consequências são grandes, exigindo mais robustez.

Segundo Taleb, pensadores que vieram antes dele que lidavam com a noção do improvável, como Hume , Mill e Popper, focalizaram o problema da indução na lógica, especificamente, o de tirar conclusões gerais a partir de observações específicas. O atributo central e único do evento cisne negro de Taleb é que ele é de alto nível. Sua afirmação é que quase todos os eventos consequentes na história vêm do inesperado - mas os humanos mais tarde se convencem de que esses eventos são explicáveis ​​em retrospectiva .

Um problema, rotulado de falácia lúdica por Taleb, é a crença de que a aleatoriedade não estruturada encontrada na vida se assemelha à aleatoriedade estruturada encontrada nos jogos. Isso decorre da suposição de que o inesperado pode ser previsto extrapolando a partir de variações nas estatísticas com base em observações anteriores, especialmente quando essas estatísticas são consideradas amostras de uma distribuição normal . Essas preocupações costumam ser altamente relevantes nos mercados financeiros, onde os principais participantes às vezes assumem distribuições normais ao usar modelos de valor em risco , embora os retornos do mercado normalmente tenham distribuições fat tail .

Taleb disse: "Eu não me importo particularmente com o de costume. Se você quiser ter uma idéia do temperamento, da ética e da elegância pessoal de um amigo, você precisa olhar para ele sob os testes de circunstâncias severas, não sob o brilho rosado normal da vida diária. Você pode avaliar o perigo que um criminoso representa examinando apenas o que ele faz em um dia normal? Podemos entender saúde sem considerar doenças selvagens e epidemias? Na verdade, o normal é muitas vezes irrelevante. Quase tudo na vida social é produzido por raros mas choques e saltos consequentes; ao mesmo tempo, quase tudo estudado sobre a vida social se concentra no "normal", particularmente com métodos de inferência "curva em sino" que não dizem quase nada. Por quê? Como a curva em sino ignora grandes desvios, não pode controlar eles, ainda assim, nos deixa confiantes de que domesticamos a incerteza. Seu apelido neste livro é GIF, Grande Fraude Intelectual. "

De maneira mais geral, a teoria da decisão , que se baseia em um universo fixo ou um modelo de resultados possíveis, ignora e minimiza o efeito de eventos que estão "fora do modelo". Por exemplo, um modelo simples de retornos diários do mercado de ações pode incluir movimentos extremos, como a Black Monday (1987) , mas pode não modelar o colapso dos mercados após os ataques de 11 de setembro. Conseqüentemente, a Bolsa de Valores de Nova York e a Nasdaq permaneceram fechadas até 17 de setembro de 2001, a paralisação mais prolongada desde a Grande Depressão. Um modelo fixo considera as "incógnitas conhecidas", mas ignora as " incógnitas desconhecidas ", que ficaram famosas por uma declaração de Donald Rumsfeld . O termo "incógnitas desconhecidas" apareceu em um artigo de 1982 da New Yorker sobre a indústria aeroespacial, que cita o exemplo da fadiga do metal , a causa dos acidentes com aviões comerciais Comet na década de 1950.

Taleb observa que outras distribuições não são utilizáveis ​​com precisão, mas muitas vezes são mais descritivas, como o fractal , lei de potência ou distribuições escaláveis ​​e que a consciência disso pode ajudar a moderar as expectativas.

Além disso, ele enfatiza que muitos eventos simplesmente não têm precedentes, minando por completo a base desse tipo de raciocínio.

Taleb também defende o uso de raciocínio contrafactual ao considerar o risco.

Veja também

Referências

Bibliografia

links externos