Terminologia de hipotecas do Reino Unido - UK mortgage terminology

Este artigo fornece descrições da terminologia de hipotecas no Reino Unido, que muitas vezes podem não ser claras para os mutuários.

Introdução

O mercado hipotecário do Reino Unido é um dos mais inovadores e competitivos do mundo. A maioria dos empréstimos é financiada por organizações mútuas ( sociedades de construção e cooperativas de crédito ) ou credores proprietários (geralmente bancos ). Durante vários anos, o mercado operou com mínima intervenção estatal, embora isso tenha mudado pelo menos temporariamente após a nacionalização do Northern Rock em 2008 , que na época era um dos maiores bancos hipotecários do país.

Desde 1982, quando o mercado estava substancialmente desregulamentado, houve uma grande inovação e diversificação das estratégias empregadas pelos credores para atrair os tomadores. Isso levou a uma ampla gama de tipos de hipotecas.

Tipos de hipotecas

Maneiras de reembolsar o capital

  • Hipoteca de reembolso - em princípio, e permanecendo iguais, um valor fixo é pago ao credor a cada mês, que cobre os juros devidos naquele mês sobre o empréstimo pendente, mais um reembolso de parte do capital. O montante fixo é calculado de forma que todo o empréstimo seja reembolsado no final do prazo da hipoteca.
  • Hipoteca somente com juros - em que os pagamentos ao credor cobrem apenas os juros. Nenhum capital é reembolsado, de modo que o valor total do empréstimo ainda está em aberto no final do prazo da hipoteca. Por exemplo, se o valor do empréstimo for £ 90.000 e a taxa de juros (cobrada mensalmente) for 5,6% ao ano, o pagamento mensal de juros será {(90000 * 5,6%) / 12} = £ 420.
  • Hipoteca de doação - uma hipoteca somente com juros em que o capital é planejado para ser reembolsado do valor de vencimento de uma ou mais apólices de doação no final do prazo da hipoteca.
  • Hipoteca garantida por investimento - uma hipoteca somente com juros em que o capital é planejado para ser reembolsado com o produto de uma Conta Poupança Individual (ISA) ou outro plano de investimento no final do prazo da hipoteca. Às vezes, eles são chamados de hipotecas ISA.
  • Hipoteca de pensão - em que o dinheiro de um plano de pensão pessoal é usado para pagar uma hipoteca de aposentadoria somente com juros.

Tipos de taxa de juros

  • Taxa variável - a taxa varia a critério do credor.
  • Taxa variável padrão - a taxa variável padrão que o credor oferece aos tomadores de hipotecas com uma hipoteca residencial padrão.
  • Taxa de rastreamento - uma taxa variável baseada em uma taxa de juros publicada (normalmente LIBOR ), mais uma margem de taxa de juros fixa. Por exemplo, LIBOR + 1,5%, portanto, se a LIBOR fosse de 4% ao ano, a taxa de juros cobrada do mutuário seria de 5,5% ao ano.
  • Taxa fixa - a taxa de juros permanece fixa por um determinado período, normalmente de 2, 3, 4, 5 ou 10 anos; após o qual o arranjo é revertido para uma taxa variável. Taxas fixas de prazo mais longo (acima de 5 anos), se disponíveis, tendem a ser mais caras e / ou têm encargos de reembolso antecipado mais onerosos e, portanto, menos populares do que as taxas fixas de prazo mais curto. As altas taxas de reembolso antecipado são necessárias para proteger o credor contra uma queda nas taxas de juros de mercado.
  • Taxa de desconto - quando a taxa de juros cobrada é menor (por exemplo, 2% ao ano menor) por um curto período fixo (normalmente de 1 a 5 anos), após o qual a taxa total é cobrada. Às vezes, a taxa é escalonada (por exemplo, 3% no ano 1, 2% no ano 2, 1% no ano 3).
  • Taxa limitada - uma taxa de juros variável, mas também há uma garantia de que a taxa não subirá acima de um máximo declarado. Para fornecer isso, o credor provavelmente precisaria comprar um contrato de derivativo para se proteger contra as taxas de juros de mercado subindo acima do limite e precisaria repassar o custo disso para o tomador. Às vezes, há também um colar , ou seja, uma taxa mínima estabelecida e também uma taxa máxima. As taxas limitadas são frequentemente oferecidas em períodos semelhantes às taxas fixas, por exemplo, 2, 3, 4 ou 5 anos.

Outras maneiras de categorizar hipotecas

  • Compra para deixar hipoteca - uma forma de hipoteca comercial usada para comprar imóveis residenciais com a intenção de deixá-los pagar aos inquilinos.
  • Direito de comprar hipoteca - uma hipoteca combinada com a legislação sobre o "direito de comprar sua casa" para inquilinos de associações municipais ou habitacionais.
  • Let to buy - uma forma de transação em que os proprietários alugam a sua residência principal atual, quer obtendo o consentimento do atual credor hipotecário ou remortgaging para um empréstimo de compra para locação, a fim de comprar outra casa.
  • Hipoteca flexível - uma hipoteca que permite pagamentos de capital adicionais sem penalidade e geralmente permite feriados ou pagamentos insuficientes.
  • Hipoteca de crédito adversa - hipotecas destinadas a mutuários com problemas de crédito, por exemplo, sentenças de tribunais de comarca .
  • Hipoteca autocertificada - uma hipoteca em que o credor não busca comprovante de renda para demonstrar acessibilidade, mas, em vez disso, confia em uma declaração de rendimentos como "certificada" pelo (s) tomador (es). As hipotecas autocertificadas foram proibidas pela Financial Conduct Authority (FCA) em abril de 2014.
  • Hipoteca sem estatuto - uma hipoteca em que o empréstimo não depende do rendimento do requerente e este declara que pode pagar os reembolsos.
  • Hipoteca com juros diferidos - uma hipoteca que permite ao mutuário fazer reembolsos inferiores ao montante dos juros devidos. O restante é adicionado ao principal, que provavelmente aumentará para mais do que o valor original devido; os restantes pagamentos de juros serão então significativamente mais elevados. Essas hipotecas foram comercializadas durante períodos de altas taxas de juros para jovens profissionais cujos salários deveriam aumentar rapidamente.
  • Hipoteca compensada - uma hipoteca em que o devedor pode reduzir os juros cobrados compensando um saldo credor com a dívida hipotecária.
  • Hipoteca em moeda estrangeira - onde a dívida é expressa em moeda estrangeira (normalmente aquela em que as taxas de juros de mercado são mais baixas) na tentativa de reduzir o capital e os pagamentos de juros. No entanto, isso pode acabar sendo mais caro para o tomador do empréstimo se a moeda estrangeira se valorizar em relação à libra esterlina.

Honorários

  • Taxa do produto - uma taxa a pagar pelo mutuário para obter um produto (geralmente incentivado).
  • Encargo de reembolso antecipado, penalidade de resgate ou vinculação - o credor pode incorrer em muitas formas de custos iniciais (por exemplo, custos de avaliação de propriedade, se não cobrados explicitamente; ou oferecendo uma taxa de juros mais baixa nos primeiros anos da hipoteca; ou - não menos importante - remuneração de intermediários ou equipes de vendas). Procuraria recuperar esses custos cobrando taxas de juros mais altas durante o restante do prazo da hipoteca. Portanto, eles normalmente impõem uma penalidade se o mutuário pagar o empréstimo antes do planejado, a fim de garantir que pelo menos alguns desses custos sejam recuperados. Essas penalidades costumavam ser chamadas de penalidade de resgate ou empate ; no entanto, desde o início da regulamentação da Autoridade de Serviços Financeiros, eles são chamados de cobrança de reembolso antecipado .
  • Taxa de avaliação, que paga para um vistoriador credenciado visitar a propriedade e garantir que ela valha o suficiente para cobrir o valor da hipoteca.
  • Taxa de empréstimo mais alta (HLC) - uma taxa cobrada pelos credores em relação a hipotecas que excedem um limite percentual predefinido de valor de empréstimo (LTV). Até a década de 1990, esses valores eram normalmente cobrados sobre todas as hipotecas com uma porcentagem de LTV acima de 75%, mas o mercado geralmente passava para um limite de 90% naquela época. Posteriormente, certos credores deixaram de cobrar um HLC explícito, em favor de cobrar uma taxa de juros mais elevada em hipotecas com LTV mais altos.

Outros termos

Jargão estatístico e setorial

  • Taxa de acordo - uma porcentagem do adiantamento do empréstimo ou uma taxa definida cobrada pelo credor hipotecário ou pelos corretores de hipoteca para fornecer e organizar uma hipoteca.
  • Loan to Value (LTV) - o tamanho total do empréstimo em relação ao valor da propriedade.
  • Empréstimos brutos hipotecários - todos os novos empréstimos feitos em um determinado período, incluindo remortgaging e novos empréstimos para compra de casa.
  • Saldos hipotecários pendentes - o total dos saldos hipotecários pendentes em um determinado ponto do tempo.
  • Empréstimos hipotecários líquidos - a variação total dos saldos pendentes entre dois pontos no tempo, também pode ser calculada somando o total dos empréstimos brutos em um período, menos reembolsos, resgates e perdas com empréstimos no mesmo período.
  • Resgate - pagar uma hipoteca 'antecipadamente' em vez de pagar uma hipoteca após um plano de reembolso definido, normalmente ao remortgaging a outro provedor de hipoteca ou por meio de algum outro pagamento de montante fixo (por exemplo, ao vender o imóvel).
  • Remortgaging - refinanciamento de uma hipoteca, geralmente entendido como a mudança de um provedor para outro.

Veja também

Referências